Osakkeiden jakaminen on, kun yritys laskee osakkeensa hintaa jakamalla jokaisen olemassa olevan osakkeen useammaksi kuin yhdeksi osakkeeksi. Koska osakkeiden uusi hinta korreloi uuden osakemäärän kanssa, osakkeenomistajien osakkeiden arvo ei muutu eikä yhtiön markkina-arvo muutu.

Yritykset toteuttavat osakkeiden jakamisen osakekurssin alentamiseksi. Alempi osakekurssi voi tehdä osakkeesta houkuttelevamman laajan joukon sijoittajia, joista kaikilla ei ole varaa osakkeelle, jonka hinta on esimerkiksi 1000 dollaria.

Mitä ovat osakekurssit?

Osakkeiden jakaminen tapahtuu, kun yritys päättää jakaa yhden osakkeen osakkeista useampaan osakkeeseen. Esimerkiksi yritys voi ottaa yhden osakekannan ja jakaa sen kahteen osakkeeseen. Kahden uuden osakkeen yhteenlaskettu arvo on edelleen sama kuin edellisen osakkeen hinta. Esimerkiksi, jos Yhtiö ABC saattoi päätökseen 2/1-osakkeiden jakamisen ja alkuperäinen osakekurssi oli 20 dollaria yhdestä osakkeesta, uusien osakkeiden hinta olisi kukin 10 dollaria.

Tärkeää: Osakkeiden jakamisessa osakkeilla omistavilla sijoittajilla on edelleen sama määrä rahaa, mutta nyt he omistavat enemmän osakkeita.

Kuinka osakkeiden jakaminen toimii?

Julkisesti noteeratut yritykset, mukaan lukien usean miljardin dollarin blue-chip-osakkeet, tekevät tämän koko ajan. Yritysten arvo kasvaa yritysostojen, uusien tuotteiden lanseerausten tai osakkeiden takaisinostojen ansiosta. Jossakin vaiheessa osakkeen noteerattu markkina-arvo tulee liian kalliiksi sijoittajille varaa vastaan, mikä alkaa vaikuttaa markkinoiden likviditeettiin, koska osuuden ostamiseen kykeneviä ihmisiä on yhä vähemmän.

Oletetaan, että julkisesti noteerattu yritys XYZ ilmoittaa osakkeiden jakamisen kahdelle yhdelle. Ennen jakautumista sinulla on 100 osaketta, joiden hinta on 80 dollaria kullakin, yhteensä 8000 dollaria.

Jaon jälkeen sijoituksesi kokonaisarvo pysyy samana 8 000 dollarissa, koska osakkeen hinta on merkitty jakajan jakajalla. Joten 80 dollarin osakkeesta tulee 40 dollarin osaketta 2: 1-jakamisen jälkeen. Jakamisen jälkeen omistat nyt 200 osaketta, joiden hinta on 40 dollaria kukin, joten kokonaisinvestointi on edelleen saman 8000 dollarin arvoinen.

Osakkeiden halkeamien tyypit

Yleisimmät varastohajotustyypit ovat perinteiset osakelohkot, kuten 2-for-1, 3-for-1 ja 3-for-2. 2-for-1 -jakaumassa osakkeenomistaja saa kaksi osaketta jakautumisen jälkeen jokaisesta omistamastaan ​​osakkeesta ennen jakautumista. 3-for-1 -jaossa he saavat kolme osaketta jokaisesta osakkeesta ja 3-for-2-osuudessa kolme osaketta kahdesta.

Huomaa: Jos yrityksen osakekurssi on noussut erittäin suureksi, jakautumisen jälkeen voitaisiin vaihtaa paljon enemmän osakkeita jokaiselle ennen jakautumista.

Yksi esimerkki on tekninen jättiläinen Apple. Maanantaina 31. elokuuta 2020 Apple jakoi osakkeensa 4-for-1, mikä tarkoittaa, että yhden osakkeen omistaneet sijoittajat omistavat nyt neljä osaketta. Ennen osakkeiden jakamista yksi Applen osake maksoi 499,23 dollaria (perjantaina 28. elokuuta 2020). Jaon jälkeen osakkeet olivat noin 127 dollaria. Vaikka tämä teki osakkeesta helpommin sijoittajien saataville, tämä ei ollut ensimmäinen kerta, kun Apple jakoi osakkeensa. Itse asiassa tämä oli viides osakehajonta Applen listautumisannin jälkeen vuonna 1980. Viimeisimmässä osakekaupassaan kesäkuussa 2014 Apple jakoi osakkeensa 7-for-1.

Sen osakekohtainen hinta oli noin 650 dollaria ja jakautumisen jälkeen noin 93 dollaria osakkeelta.

Toinen esimerkki on Tesla, sähköautoyritys. Tesla jakoi osakkeensa 5-for-1 maanantaina 31. elokuuta 2020. Ennen jakautumista Teslan osake maksoi noin 2213 dollaria osakkeelta (perjantaina 28. elokuuta 2020) .5 Jakamisen jälkeen osakkeita kullekin noin 442 dollaria.

Jotkut saattavat ihmetellä, miksi yritys ei jaa osaketta, ja hyvä esimerkki on Berkshire Hathaway. Vuosien varrella Warren Buffett ei koskaan jakanut osaketta. Markkinoiden päättyessä 28. elokuuta 2020 yksi Berkshire Hathaway -luokan A-osakkeen kaupankäynnin arvo oli 327 431 dollaria – kaukana Yhdysvaltojen ja todellakin maailman suurimman osan sijoittajien valtakunnasta.

Buffett loi lopulta erityisen B-sarjan osakkeet. Tämä on esimerkki kaksiluokkaisesta rakenteesta. B-osakkeet alkoivat alun perin käydä kauppaa 30. luokassa A-osakkeiden arvosta (voit muuntaa A-sarjan osakkeet B-sarjan osakkeiksi, mutta et päinvastoin). Lopulta, kun Berkshire Hathaway osti yhden kansakunnan suurimmista rautateistä, Burlington Northern Santa Fe, se jakoi B-sarjan osakkeet 50-for-1 siten, että jokainen B-sarjan osake on nyt vielä pienempi osa A-sarjan osakkeista. Markkinoiden päättyessä 28. elokuuta 2020 B-sarjan osakkeiden vaihto oli 218,55 dollaria, mikä on sijoittajille paljon helpommin saatavilla

Hyödyt ja haitat osakekaupoista

Plussat

• Parantaa likviditeettiä
• Tekee salkun tasapainottamisen yksinkertaisemmaksi
• Tekee myyntioptioiden myynnin halvemmaksi
• Nostaa usein osakekurssia

Haittoja

• Voisi lisätä volatiliteettia
• Kaikki osakelohkot eivät lisää osakekurssia

Parantaa likviditeettiä

Jos osakkeen hinta nousee satoihin dollareihin osakkeelta, se pyrkii vähentämään osakkeen kaupankäyntimäärää. Liikkeeseen laskettujen osakkeiden määrän lisääminen alhaisemmalla osakekohtaisella hinnalla lisää likviditeettiä. Tämä lisääntynyt likviditeetti pyrkii kaventamaan osto- ja myyntihintojen välistä eroa, mikä antaa sijoittajille mahdollisuuden saada parempia hintoja kaupankäynnin aikana.

Tekee salkun uudelleen tasapainottamisen yksinkertaisemmaksi

Kun kukin osakekurssi on alhaisempi, salkunhoitajien on helpompi myydä osakkeita uusien ostamiseksi. Jokaiseen kauppaan liittyy pienempi prosenttiosuus salkusta.

Tekee myyntioptioiden myynnistä halvempaa

Myyntioptioiden myynti voi olla erittäin kallista osakekaupalle korkealla hinnalla. Saatat tietää, että myyntioptio antaa ostajalle oikeuden myydä 100 osaketta (kutsutaan eräksi) sovittuun hintaan. Putken myyjän on oltava valmis ostamaan kyseisen erän. Jos osakkeella käydään kauppaa 1000 dollarin osakkeella, myyntihinnan myyjällä on oltava käteisellä 100 000 dollaria käteisenä velvollisuutensa täyttämiseksi. Jos osakkeen arvo on 20 dollaria osakkeelta, heidän on oltava kohtuullisempi 2000 dollaria.

Nostaa usein osakekurssia

Ehkä pakottavin syy yrityksen osakkeiden jakamiseen on se, että sillä on taipumus nostaa osakekursseja. Nasdaq-tutkimuksessa, jossa analysoitiin suurten yhtiöiden osakkeiden jakautumista vuosina 2012–2018, todettiin, että pelkkä osakkeiden jakamisen ilmoittaminen nosti osakekurssia keskimäärin 2,5%. Lisäksi hajonnut osakkeet ylittivät markkinat keskimäärin 4,8% vuoden aikana.

Lisäksi Coloradon yliopiston Leedsin kauppakorkeakoulun talousprofessorin tohtori David Ikenberryn tutkimus osoitti, että osakkeiden hintakehitys oli markkinoiden parempaa kuin vuoden aikana keskimäärin 8% ja keskimäärin 12%. % kolmen vuoden aikana. Ikenberryn julkaisut julkaistiin vuosina 1996 ja 2003, ja jokaisessa niistä analysoitiin yli 1000 osakkeen kehitystä.

Tak Yan Leungin Hongkongin kaupungin yliopistosta, Oliver M. Ruin (China Europe International Business School) ja Steven Shuye Wangin Kiinan Renminin yliopistosta tekemässä analyysissä tarkasteltiin Hongkongissa noteerattuja yrityksiä ja havaittiin myös hintojen vahvistuminen jakautumisen jälkeen.

Voi lisätä volatiliteettia

Osakehajoitukset voivat lisätä markkinoiden volatiliteettia uuden osakekurssin takia. Lisää sijoittajia voi päättää ostaa osakkeen nyt, kun se on edullisempi, ja se voi lisätä osakkeen volatiliteettia.

Monet kokemattomat sijoittajat uskovat virheellisesti, että osakkeiden jakaminen on hyvä asia, koska heillä on taipumus erehdyttää korrelaatiota ja syy-yhteyttä. Kun yrityksellä menee todella hyvin, osakkeiden jakautuminen on melkein aina väistämätöntä kirjanpitoarvon ja osinkojen kasvaessa. Jos henkilö näkee tai kuulee tämän mallin riittävän usein, nämä kaksi voivat liittyä toisiinsa.

Kaikki osakelohkot eivät lisää osakekurssia

Jotkut osakkeiden halkeamat tapahtuvat, kun yritys on vaarassa lopettaa osakkeidensa poistamisen. Tätä kutsutaan käänteisiksi osakehajoiksi. Vaikka sijoittajat saattavat nähdä osakekohtaisen hinnan nousevan käänteisen jakautumisen jälkeen, osakkeen arvo ei ehkä kasvaa jakautumisen jälkeen tai se voi kestää jonkin aikaa, ennen kuin se elpyy. Aloittelevat sijoittajat, jotka eivät tiedä eroa, voivat menettää rahaa markkinoilla.

Mitkä ovat käänteiset osakevajeet?

Halkeamia, joissa saat enemmän osakkeita kuin aikaisemmin, mutta alhaisemmalla osakekohtaisella hinnalla, kutsutaan joskus eteenpäin jakamisiksi. Niiden vastakohtia – kun saat vähemmän osakkeita kuin sinulla aiemmin oli korkeammalla osakekohtaisella hinnalla – kutsutaan käänteisiksi jakamisiksi.

Yritys toteuttaa tyypillisesti käänteisen osakkeiden jakamisen, kun osakekohtainen hinta on vaarassa laskea niin alhaiseksi, että osakkeet poistetaan pörssilistalta, mikä tarkoittaa, että se ei voisi enää käydä kauppaa pörssissä.

Varoitus: Voi olla viisasta välttää osakkeita, jotka on ilmoitettu tai jotka on hiljattain käynyt läpi käänteisen jakautumisen, ellei sinulla ole syytä uskoa, että yrityksellä on toteuttamiskelpoinen suunnitelma itsensä kääntämiseksi.

Hyvä esimerkki osakkeiden käänteisestä jakautumisesta on Yhdysvaltain öljyrahasto ETF (USO). Huhtikuussa 2020 sen osakekanta oli käänteinen 1-for-8. Sen osakekohtainen hinta ennen jakautumista oli noin 2-3 dollaria. Käänteisen osakkeiden jakautumisen jälkeisellä viikolla se oli noin 18-20 dollaria osakkeelta. Joten sijoittajat, jotka olivat sanoneet 40 dollaria sijoittaneet 16 USO: n osakkeeseen, jokaisella noin 2,50 dollaria, päätyivät vain kahteen osakkeeseen, joiden arvo oli noin 20 dollaria kumpikin käänteisen jakautumisen jälkeen.

Tärkeimmät takeaways

• Osakkeiden jakaminen on, kun yritys laskee osakkeensa hintaa jakamalla jokaisen olemassa olevan osakkeen useammaksi kuin yhdeksi osakkeeksi.
• Suosittu osakekohtainen jakaminen on 2-for-1, jossa sijoittajat saavat kaksi osaketta jokaisesta aikaisemmin omistamastaan ​​osakkeesta ennen jakautumista.
• Suuret yritykset jakavat usein osakkeita, jotta ne olisivat sijoittajien saatavilla.
• Apple ja Tesla molemmat jakavat osakkeitaan 31. elokuuta 2020, kun taas Berkshire Hathaway ei ole koskaan jakanut A-sarjan osakkeitaan.
• Vaikka sekä termiinihakemuksilla että käänteisillä jakamisilla ei ole vaikutusta sijoittajan osakkeeseen tai rahastoon sijoittamaan kokonaismäärään, yhtiö pitää ensin mainittua positiivisena ja kasvuna, kun taas jälkimmäisen tarkoituksena on estää osakkeiden poistaminen pörssilistalta. vaihto.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Yrityksen osakekannan markkina-arvo on tärkeä käsite, jonka jokaisen sijoittajan tulisi ymmärtää. Vaikka markkina-arvosta keskustellaan usein päivittäisissä uutisissa ja sitä käytetään rahoitusoppaissa, et ehkä tiedä, miten osakemarkkinoiden pääoma lasketaan. Saatat myös olla hämmentynyt siitä, kuinka se eroaa sulautumista ja yritysostoja koskevissa keskusteluissa syntyvistä luvuista. Onneksi konsepti on melko yksinkertainen ja helppo oppia.

Osakemarkkinoiden markkina-arvon määritelmä

Yksinkertaisesti sanottuna osakemarkkinoiden markkina-arvo on rahamäärä, jonka se maksaisi sinulle ostamaan jokaisen yrityksen osakkeen osakkeesta nykyiseen markkinahintaan. 

Kuinka laskea osakemarkkinoiden markkina-arvo

Kaava osakemarkkinoiden pääoman laskemiseksi on niin yksinkertainen kuin miltä se kuulostaa. Toisin kuin muut taloudelliset tietopisteet, ei ole piilotettuja temppuja, outoja omituisuuksia tai ammattikieltä. Tarvitset vain kaksi tietoa, ulkona olevien osakkeiden lukumäärän ja nykyisen osakekurssin. Kun sinulla on tiedot, se on yksinkertaista:

Osakemarkkina-arvo on nykyisten osakkeiden määrä kerrottuna nykyisellä osakekurssilla . 

Esimerkki osakemarkkinoiden pääoman laskemisesta

25. lokakuuta 2019 Coca-Cola Companylla [NYSE: KO] on noin 4,28 miljardia osaketta ulkona, ja osakkeen vaihto oli 53,75 dollaria osakkeelta. Jos haluat ostaa jokaisen yksittäisen Coca-Cola-osakkeen maailmassa, se maksaa sinulle 4 280 000 000 osaketta x 53,75 dollaria eli 230 050 000 000 dollaria. Se on yli 230 miljardia dollaria. Wall Streetillä ihmiset viittaavat Coca-Colan markkina-arvoon noin 230 miljardiin dollariin.  

Pörssin markkina-arvon vahvuudet ja heikkoudet

Osakekurssit voivat joskus olla harhaanjohtavia verrattaessa yritystä toiseen. Toisaalta osakemarkkinoiden markkina-arvo jättää huomiotta pääomarakenteen erityispiirteet, joiden vuoksi yhden yrityksen osakekurssi voi olla korkeampi kuin toisen. Tämä antaa sijoittajille mahdollisuuden ymmärtää kahden yrityksen suhteelliset koot. Vertaa esimerkiksi Coca-Colaa hintaan 53,75 dollaria osakkeelta ja suoratoistopalvelua Netflix hintaan 276,82 dollaria osakkeelta. Huolimatta eksponentiaalisesti suuremmasta osakekurssista, jälkimmäisen osakekannan markkina-arvo on noin 121 miljardia dollaria, yli 100 miljardia dollaria pienempi kuin Coke. 

Tämä havainnollistaa joitain komplikaatioita, joita tulee osakekurssin ajattelusta. Joskus 300 dollarin kalusto voi olla halvempi kuin 10 dollarin osakekanta.

Kääntöpuolella osakemarkkinoiden markkina-arvo on rajallinen, mitä se voi kertoa sinulle. Tämän mittarin suurin kaatuminen on, että se ei ota huomioon yrityksen velkaa. Harkitse Coca-Colaa vielä kerran. Vuoden 2018 lopussa yrityksellä oli noin 29,2 miljardia dollaria lyhytaikaisia ​​velkoja (velat, verot jne.). Jos ostat koko yrityksen, olet vastuussa kaikkien näiden velkojen huollosta ja takaisinmaksusta. Tämä tarkoittaa, että vaikka Coken osakekannan markkina-arvo on 230 miljardia dollaria, yrityksen arvo on 259,2 miljardia dollaria.

Kaiken muun ollessa samanlainen, jälkimmäinen luku on se, mitä tarvitset paitsi ostamaan kaikki tavalliset osakkeet – myös maksamaan kaikki yrityksen velat. Yritysarvo on tarkempi indikaattori yrityksen ostoarvon määrittämisessä.

Toinen merkittävä heikkous osakemarkkinoiden pääomankäytön käyttämisessä yrityksen suorituskyvyn kannalta on se, että se ei ota huomioon jakaumia, kuten spin-off, split-off tai osinko, jotka ovat erittäin tärkeitä laskettaessa “kokonaistuotto” -käsitettä ” Se näyttää oudolta monille uusille sijoittajille, mutta kokonaistuotto voi johtaa siihen, että sijoittaja ansaitsee rahaa, vaikka yritys itse menisikin konkurssiin. Yksi on ehkä kerännyt osinkoja vuosien varrella. Yritys voi myös ostaa, ja osakkeesi voidaan ostaa suoraan tai siirtää uuden emoyhtiön osakkeisiin.

Markkina-arvon käyttö salkun rakentamiseen

Monet ammattisijoittajat jakavat salkunsa markkina-arvon mukaan. Nämä sijoittajat tekevät tämän, koska heidän mielestään se antaa heille mahdollisuuden hyödyntää sitä, että pienet yritykset ovat historiallisesti kasvaneet nopeammin, mutta suuremmilla yrityksillä on enemmän vakautta ja maksavat enemmän osinkoja.

Tässä on erittely tyypistä markkina-arvoihin, joihin todennäköisesti viitataan, kun aloitat sijoittamisen. Tarkat määritelmät ovat yleensä hieman sumeat reunojen ympärillä, mutta tämä on melko hyvä ohje.

• Mikrokorkki : Termi mikrokorkki viittaa yritykseen, jonka osakekannan markkina-arvo on alle 250 miljoonaa dollaria.
• Pieni korkki : Termi pieni korkki tarkoittaa yritystä, jonka osakekannan markkina-arvo on 250–2 miljardia dollaria.
• Mid cap: Termi mid cap tarkoittaa yritystä, jonka osakekannan markkina-arvo on 2–10 miljardia dollaria.
• Suuri yläraja : Termi suuri yläraja tarkoittaa yritystä, jonka osakekannan markkina-arvo on 10-100 miljardia dollaria.
• Megakorkki : Termi mega cap tai erittäin suuri cap viittaa yritykseen, jonka osakekannan markkina-arvo on yli 100 miljardia dollaria.

Jälleen kerran, tarkista vielä kerran, kun käytät näitä määritelmiä. Analyytikko voi esimerkiksi viitata yhtiöön, jonka osakekannan markkina-arvo on 5 miljardia dollaria, suurena korkona olosuhteista riippuen.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Osakkeet ovat sijoitus, jonka avulla voit omistaa osan julkisesta yrityksestä.

Lisätietoja osakkeista, niiden toiminnasta ja siitä, miten ne voivat auttaa lisäämään omaisuuttasi.

Mitä ovat osakkeet?

Osakkeet edustavat omistusta julkisesti noteeratussa yrityksessä. Kun ostat yrityksen osakkeita, sinusta tulee kyseisen yrityksen osakkeenomistaja. Esimerkiksi, jos yrityksellä on 100 000 osaketta ja ostat niistä 1000, omistat siitä 1%. Osakkeiden omistaminen antaa sinulle mahdollisuuden ansaita enemmän yrityksen kasvusta ja antaa osakkeenomistajille äänioikeuden.

• Vaihtoehtoinen nimi : Osakkeet, Oma pääoma

Kuinka varastot toimivat

Yritykset myyvät osakkeita saadakseen lisää varoja liiketoiminnan kasvattamiseen, uusien tuotteiden lanseeraamiseen tai velan maksamiseen. Ensimmäistä kertaa, kun yritys laskee liikkeeseen osakkeita, sitä kutsutaan listautumisanniksi. Listautumisannin jälkeen osakkeenomistajat voivat myydä osakkeitaan osakemarkkinoilla – missä hintoja ohjaa tarjonta ja kysyntä.

Mitä enemmän osaketta myyviä ihmisiä, sitä alhaisempi hinta laskee; mitä enemmän ihmisiä ostaa osaketta, sitä korkeampi hinta nousee. Yleensä ihmiset ostavat tai myyvät osakkeita yrityksen tulojen tai voittojen odotusten perusteella. Jos elinkeinonharjoittajat ajattelevat yrityksen tulojen olevan korkeat tai nousevat edelleen, he korottavat osakkeen hintaa.

Yksi tapa, jolla osakkeenomistajat tuottavat tuoton sijoituksestaan, on myydä osakkeita korkeammalla hinnalla kuin ne on ostettu. Jos yrityksellä ei mene hyvin ja sen osakkeiden arvo laskee, osakkeenomistajat voivat menettää osan tai jopa kaikki sijoituksensa myydessään.

Huomaa: Osakkeiden myynnistä saatu voitto tunnetaan myyntivoittoina.

Toinen tapa, jolla osakkeenomistajat voittavat, ovat osinkoja, jotka ovat neljännesvuosittaisia ​​maksuja, jotka jaetaan osakekohtaisesti yrityksen tuloksesta. Se on tapa palkita ja kannustaa osakkeenomistajia – yrityksen todellisia omistajia – sijoittamiseen. Se on erityisen tärkeää yrityksille, jotka ovat kannattavia, mutta eivät välttämättä kasva nopeasti.

Kolmas, riskialttiin tapa hyötyä osakkeista on johdannaisia, jotka saavat arvonsa kohde-etuuksista, kuten osakkeista ja joukkovelkakirjoista. Optio-oikeudet antavat sinulle mahdollisuuden ostaa tai myydä osakkeita tietyllä hinnalla sovittuun päivämäärään mennessä. 

Osto-optio on oikeus ostaa kiinteään hintaan. Kun osakekurssi nousee, ansaitset rahaa ostamalla sen kiinteällä alhaisemmalla hinnalla ja myymällä tämän päivän hintaan. Myyntioptio on oikeus myydä kiinteään hintaan. Ansaitset rahaa, kun osakekurssi laskee. Tällöin ostat sen huomenna edullisempaan hintaan ja myyt sovittuun korkeampaan hintaan.

Tärkeää: Suurin osa rahoitussuunnittelijoista neuvoo yksittäisiä sijoittajia pitämään kiinni osakkeiden pitkäaikaisesta ostamisesta ja pitämisestä hajautetussa sijoitussalkussa saadakseen suurimman tuoton pienimmällä riskillä.

Varastotyypit

Osakkeita on kahta päätyyppiä: yleinen ja ensisijainen. Dow Jonesin teollisuuskeskiarvojen ja S&P 500: n seuraamat osakkeet ovat yleisiä; niiden arvot riippuvat siitä, milloin niillä käydään kauppaa. Kantaosakkeenomistajat voivat äänestää yrityksen asioista, kuten hallituksesta, fuusioista ja yritysostoista sekä yritysostoista.

Jos yritys kuitenkin menee konkurssiin ja selvittää varansa, kantaosakkeenomistajat ovat viimeisessä rivissä maksua varten yhtiön joukkovelkakirjojen haltijoiden ja ensisijaisten osakkeenomistajien jälkeen.

Näiden kahden osaketyypin lisäksi on olemassa muita tapoja luokitella osakkeet niiden liikkeeseenlaskijoiden yritysten ominaisuuksien mukaan. Nämä erilaiset ryhmittymät vastaavat osakkeenomistajien erilaisiin tarpeisiin. Varastot voidaan ryhmitellä toimialoittain, mukaan lukien:

• Perusmateriaalit : Yritykset, jotka hyödyntävät luonnonvaroja
• Konglomeraatit : Globaalit yritykset eri toimialoilla
• Kulutustavarat : Yritykset, jotka tarjoavat tavaroita myytäväksi vähittäiskaupassa suurelle yleisölle
• Talous:  pankit, vakuutukset ja kiinteistöyhtiöt
• Terveydenhoito : Terveydenhuollon tarjoajat, sairausvakuutus, lääketieteellisten laitteiden toimittajat ja lääkeyritykset
• Teollisuustuotteet : Valmistavat yritykset
• Palvelut : Yritykset, jotka vievät tuotteita kuluttajille
• Tekniikka : Tietokone, ohjelmistot ja tietoliikenne
• Apuohjelmat : Sähkö-, kaasu- ja vesiyritykset

Ne voidaan myös ryhmitellä potentiaalin ja arvon perusteella. Kasvuosakkeiden odotetaan kasvavan nopeasti, mutta ne eivät yleensä maksa osinkoja. Joskus yritykset eivät ehkä edes tuota voittoa, mutta sijoittajat uskovat osakekurssin nousevan. Nämä ovat tyypillisesti nuorempia yrityksiä, joilla on paljon tilaa liiketoiminnan kasvulle ja lisäyksille liiketoimintamalliin.

Arvopaperit maksavat osinkoja, koska osakkeen itsensä hinnan ei odoteta nousevan paljon. Nämä ovat yleensä suuria yrityksiä, jotka eivät ole jännittäviä, joten markkinat ovat jättäneet ne huomiotta. Taitavien sijoittajien mielestä hinta on aliarvioitu sille, mitä yritys tarjoaa.

Blue-chip-osakkeet arvostetaan melko hyvin, eivätkä ne välttämättä kasva nopeasti, mutta ne ovat vuosien varrella osoittautuneet luotettaviksi yrityksiksi vakailla teollisuudenaloilla. He maksavat osinkoja, ja niitä pidetään turvallisempana sijoituksena kuin kasvu- tai arvokannat. Niitä kutsutaan myös tulovarastoiksi.

Tärkeimmät takeaways

• Varastot edustavat omistusta yrityksessä.
• Ensisijainen tapa ansaita rahaa osakkeesta on korottaa osakekurssia ja osinkoja.
• Osakkeet voidaan ryhmitellä sektorin, arvostuksen tai arvon mukaan.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Osakkeisiin sijoittaminen voi olla tehokas tapa kasvattaa vaurautta ajan myötä. Oppiminen sijoittamaan viisaasti ja kärsivällisesti koko eliniän voi tuottaa tuottoa, joka ylittää kaikkein vaatimattomimmat tulot. Lähes jokainen Forbes 400: n varakkaimman amerikkalaisen jäsen pääsi listalle vuonna 2019, koska he omistivat suuren osakesarjan julkisessa tai yksityisessä yhtiössä.

Kaikki alkaa siitä, että ymmärrät osakemarkkinoiden toiminnan, mitkä ovat sijoitustavoitteesi ja pystytkö käsittelemään paljon tai vain vähän riskiä.

Mitä ovat osakkeet?

Osakkeet ovat pääomasijoituksia, jotka edustavat laillista omistusta yrityksessä. Sinusta tulee yrityksen osakkeenomistaja, kun ostat osakkeita.

Yritykset laskevat liikkeeseen osakkeita kerätäkseen rahaa, ja niitä on kahta muunnelmaa: yhteinen tai ensisijainen. Kantaosakkeet oikeuttavat osakkeenomistajan suhteelliseen osuuteen yrityksen voitoista tai tappioista, kun taas etuoikeutettuun osakkeeseen sisältyy ennalta määrätty osinko.

Huomaa: Ihmiset puhuvat yleensä tavallisista osakkeista, kun he puhuvat osakkeiden ostamisesta.

Osakkeisiin sijoittaminen

Voit hyötyä osakkeiden omistamisesta osakekurssin noustessa tai neljännesvuosittain maksettavista osingoista. Investoinnit kertyvät ajan myötä ja voivat tuottaa vankan tuoton korkoriskistä johtuen, minkä ansiosta kiinnostuksesi voi alkaa ansaita korkoa.

Voit esimerkiksi tehdä alkuinvestoinnin 1 000 dollaria ja aiot lisätä 100 dollaria kuukaudessa 20 vuoden ajan. Voit saada 75 457,50 dollaria 20 vuoden kuluttua, vaikka antaisit vain 25 000 dollaria ajan myötä, jos näet 10 prosentin vuosituoton.

Benjamin Graham tunnetaan arvosijoittamisen isänä, ja hän saarnasi, että todellinen sijoitusraha on ansaittava – kuten suurin osa menneisyydessä – ei ostamalla ja myymällä, vaan omistamalla ja pitämällä arvopapereita, vastaanottamalla korot ja osingot sekä hyötyvät niiden pitkäaikaisesta arvon noususta.

Miksi osakekurssit vaihtelevat

Pörssi toimii kuin huutokauppa. Ostajat ja myyjät voivat olla yksityishenkilöitä, yrityksiä tai hallituksia. Osakkeen hinta laskee, kun myyjiä on enemmän kuin ostajia. Hinta nousee, kun ostajia on enemmän kuin myyjiä.

Yrityksen tulos ei vaikuta suoraan osakekurssiin. Sijoittajien reaktiot kehitykseen päättävät, kuinka osakekurssi vaihtelee. Enemmän ihmisiä haluaa omistaa osakkeen, jos yritys toimii hyvin, mikä nostaa hintaa. Päinvastoin on totta, kun yritys ei toimi riittävästi.

Osakemarkkinoiden markkina-arvo

Osakkeen markkina-arvo (yläraja) on ulkona olevien osakkeiden kokonaismäärä kerrottuna osakekurssilla. Esimerkiksi yrityksen markkina-arvo olisi 50 miljoonaa dollaria, jos sillä on miljoona liikkeeseen laskettua osaketta, joiden hinta on 50 dollaria.

Markkinahinnalla on enemmän merkitystä kuin osakekurssilla, koska sen avulla voit arvioida yritystä vastaavan kokoisilla yrityksillä. Pienikokoisia yrityksiä, joiden pääoma on 500 miljoonaa dollaria, ei pidä verrata suuryrityksiin, joiden arvo on 10 miljardia dollaria. Yritykset on yleensä ryhmitelty markkina-arvojen mukaan:

• Pieni yhtiö : 300–2 miljardia dollaria
• Keskikorkki : 2–10 miljardia dollaria
• Suuri yritys : vähintään 10 miljardia dollaria

Osakkeiden halkeamat

Osakkeiden jakautuminen tapahtuu, kun yritys kasvattaa osakkeitaan jakamalla nykyiset osakkeet. Tämä tehdään tyypillisesti suhteessa 2: 1.

Saatat esimerkiksi omistaa 100 osaketta osakkeesta, jonka hinta on 80 dollaria osakkeelta. Sinulla olisi 200 osaketta, joiden hinta on 40 dollaria kullakin, jos osakkeita olisi jaettu. Osakkeiden määrä muuttuu, mutta omistamasi kokonaisarvo pysyy samana.

Osakehajoja tapahtuu, kun hinnat nousevat tavalla, joka estää ja haittaa pienempiä sijoittajia. Ne voivat myös pitää kaupankäynnin määrän kasvamassa luomalla suuremman ostopoolin.

Huomaa: Odota kokea osakkeiden jakautuminen jossain vaiheessa, jos sijoitat.

Osakkeen arvo vs. hinta

Yrityksen osakekurssilla ei ole mitään tekemistä sen arvon kanssa. 50 dollarin osakekanta voi olla arvokkaampi kuin 800 dollarin osake, koska osakekurssi ei tarkoita mitään yksin.

Hinnan ja tuoton suhde nettovarallisuuteen määrittää, onko osake yliarvostettu vai aliarvostettu. Yritykset voivat pitää hinnat keinotekoisesti korkeina koskaan tekemättä osakkeiden jakamista, mutta niillä ei kuitenkaan ole perustavaa tukea. Älä tee oletuksia pelkän hinnan perusteella.

Mitä ovat osingot?

Osingot ovat neljännesvuosittaisia ​​maksuja, jotka yritykset lähettävät osakkeenomistajilleen. Osinkosijoituksella tarkoitetaan osakkeita sisältäviä salkkuja, jotka jakavat jatkuvasti osinkoja vuosien ajan. Nämä osakkeet tuottavat luotettavan passiivisen tulovirran, josta voi olla hyötyä eläkkeelle siirtymisessä.

Osaketta ei kuitenkaan voida arvioida pelkästään sen osinkohinnan perusteella. Joskus yritykset korottavat osinkoja keinona houkutella sijoittajia, kun kohdeyritys on vaikeuksissa.

Vinkki: Kysy itseltäsi, miksi johto ei sijoita osaa rahasta uudelleen kasvuun, jos yritys tarjoaa korkeita osinkoja.

Sinimerkkivarastot

Blue-chip-osakkeet – jotka saavat nimensä pokerista, jossa arvokkain pelimerkin väri on sininen – ovat tunnettuja, vakiintuneita yrityksiä, joilla on aikaisemmin maksettu johdonmukaisia ​​osinkoja taloudellisista olosuhteista riippumatta.

Sijoittajat pitävät heistä, koska heillä on taipumus kasvaa osinkoja nopeammin kuin inflaatio. Omistaja lisää tuloja tarvitsematta ostaa uutta osaketta. Blue-chip-osakkeet eivät välttämättä ole räikeitä, mutta niillä on yleensä vankka tase ja tasainen tuotto.

Ensisijaiset osakkeet

Etuoikeutetut osakkeet eroavat suuresti useimpien sijoittajien omistamien kantaosakkeiden osakkeista. Ensisijaisten osakkeiden haltijat saavat aina ensimmäiset osingot, ja he saavat ensimmäiset palkan konkurssitapauksissa. Osakekurssi ei kuitenkaan vaihtele tavallisen osakkeen tapaa, joten joitain voittoja voidaan menettää yrityksillä, joilla on kasvua.

Etuoikeutetut osakkeenomistajat eivät myöskään saa äänioikeutta yritysvaaleissa. Nämä osakkeet ovat tavallisten osakkeiden ja joukkovelkakirjojen yhdistelmä.

Osakkeiden etsiminen portfoliossasi

Sijoitusideoita voi tulla monista paikoista. Voit kääntyä Standard & Poor’sin (S&P) kaltaisten yritysten tai muiden online-resurssien puoleen, jotka saattavat kertoa sinulle tulevista yrityksistä, jos haluat ohjausta ammattimaisilta tutkimuspalveluilta. Voit katsella ympäristöäsi ja nähdä, mitä ihmiset ovat kiinnostuneita ostamaan, jos aikasi viettäminen sijoitusverkkosivustojen selaamisessa ei kuulosta houkuttelevalta.

Etsi trendejä ja yrityksiä, jotka voivat hyötyä niistä. Kävele ruokakauppasi käytävillä silmällä, mitä on tulossa. Kysy perheenjäseniltäsi, mistä tuotteista ja palveluista he ovat eniten kiinnostuneita ja miksi.

Huomaa: Saatat löytää mahdollisuuksia sijoittaa osakkeisiin monilla eri toimialoilla tekniikasta terveydenhoitoon.

On myös tärkeää harkita osakkeiden monipuolistamista, joihin sijoitat. Harkitse osakkeita eri yrityksille eri toimialoilla tai jopa erilaisia ​​osakkeita organisaatioille, joilla on erilaiset markkina-arvot. Vielä paremmin hajautetussa salkussa on myös muita arvopapereita, kuten joukkovelkakirjat, ETF: t tai hyödykkeet.

Kuinka ostaa varastoja

Voit ostaa osakkeita suoraan välitystilillä tai jollakin monista saatavilla olevista sijoitusohjelmista. Nämä alustat antavat sinulle mahdollisuuden ostaa, myydä ja tallentaa ostamiasi varastoja kotitietokoneellesi tai älypuhelimeesi. Ainoat erot niiden välillä ovat enimmäkseen maksuissa ja käytettävissä olevissa resursseissa.

Sekä perinteiset välitysyritykset, kuten Fidelity tai TD Ameritrade, että uudemmat sovellukset, kuten Robinhood tai Webull, tarjoavat ajoittain nollapalkkiokauppoja. Tämä tekee osakkeiden ostamisesta paljon helpompaa ilman huolta siitä, että palkkiot syövät tuottojasi rivillä.

Vinkki: Voit myös liittyä sijoitusklubiin, jos et halua mennä yksin. Liittyminen voi antaa sinulle enemmän tietoa kohtuullisin kustannuksin, mutta tapaaminen muiden klubin jäsenten kanssa, joilla kaikilla voi olla erilaista asiantuntemusta, vie paljon aikaa. Saatat myös joutua yhdistämään osan varoistasi klubitilille ennen sijoittamista.

Osakevälittäjän valitseminen

Osakevälittäjiä on kahta tyyppiä: täyden palvelun ja alennus.

• Täyden palvelun välittäjät räätälöivät suosituksia ja veloittavat korkeampia maksuja, palvelumaksuja ja palkkioita. Suurin osa sijoittajista on halukas maksamaan nämä korkeammat palkkiot näiden yritysten tarjoaman tutkimuksen ja resurssien takia.
• Suurin osa tutkimusvastuusta kuuluu alennusvälittäjän kanssa sijoittajalle. Välittäjä tarjoaa vain alustan kauppojen suorittamiseen ja asiakastukeen tarvittaessa.

Uudemmat sijoittajat voivat hyötyä täyden palvelun välittäjien tarjoamista resursseista, kun taas usein kauppiaat ja kokeneet sijoittajat, jotka tekevät oman tutkimuksensa, voivat nojautua alustoille ilman palkkioita.

Rahanhoitaja voi olla myös vaihtoehto. Rahanhoitajat valitsevat ja ostavat osakkeet sinulle, ja sinä maksat heille huomattavan palkkion – yleensä prosenttiosuuden koko salkustasi. Tämä järjestely vie vähiten aikaa, koska voit tavata heidät vain kerran tai kahdesti vuodessa, jos johtaja menestyy hyvin.

Saatat joutua käyttämään enemmän aikaa sijoitusten hallintaan, jos haluat alhaiset palkkiot. Sinun on todennäköisesti maksettava korkeampia maksuja, jos haluat ylittää markkinat tai jos haluat tai tarvitset paljon neuvoja.

Myymällä varastoja

Tietää, milloin myydä, on yhtä tärkeää kuin osakkeiden ostaminen. Useimmat sijoittajat ostavat osakemarkkinoiden noustessa ja myyvät, kun ne laskevat, mutta viisas sijoittaja noudattaa taloudellisiin tarpeisiinsa perustuvaa strategiaa.

Pidä silmällä tärkeimpiä markkinaindeksejä. Kolme suurinta indeksiä Yhdysvalloissa ovat:

• Dow Jonesin teollisuuden keskiarvo
• S&P 500
• Nasdaq

Älä paniikkia, jos he tekevät korjauksen tai kaatumisen. Nämä tapahtumat eivät yleensä kestä kovin kauan, ja historia on osoittanut, että markkinat nousevat jälleen. Rahan menettäminen ei ole koskaan hauskaa, mutta on järkevää selviytyä alasmarkkinoiden myrskystä ja pitää kiinni sijoituksistasi, koska ne voivat nousta uudelleen.

Bottom Line

Oppiminen osakkeisiin sijoittamiseen voi viedä vähän aikaa, mutta olet rakentamassa omaisuuttasi, kun saat sen kiinni. Lue erilaisia ​​sijoitusverkkosivustoja, testaa erilaisia ​​välittäjiä ja osakekauppasovelluksia ja hajauta salkkuasi suojautuaksesi riskeiltä. Pidä riskisi suvaitsevaisuutesi ja taloudelliset tavoitteet mielessäsi, ja voit kutsua itseäsi osakkeenomistajaksi ennen kuin tiedät sen.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Vaihtoehtoiset rahastot ovat sijoitusrahastoja tai pörssinoteerattuja rahastoja (ETF), jotka sijoittavat ei-perinteisiin arvopapereihin, kuten kiinteistöihin, hyödykkeisiin ja vipuvaikutteisiin lainoihin. Nämä rahastot eivät yleensä sovellu useimmille sijoittajille, mutta niitä voidaan käyttää hajauttamisen välineinä, jos niitä käytetään oikein.

Vaihtoehtoiset sijoitusrahastot voivat olla älykäs tapa saada pääsy muihin kuin perinteisiin sijoitusarvopapereihin. Ennen sijoittamista vaihtoehtoisiin rahastoihin sijoittajien tulisi kuitenkin tehdä kattava tutkimus selvittääkseen, sopivatko nämä sijoitustyypit heille.

Vaihtoehtoisten rahastojen määritelmä

Termi “vaihtoehtoiset rahastot” viittaa yleensä sijoitusrahastoihin, hedge-rahastoihin tai pörssinoteerattuihin rahastoihin (ETF), jotka sijoittavat muihin kuin tavanomaisiin sijoitusarvopapereihin, jotka voidaan yleisesti luokitella muihin arvopapereihin kuin osakkeisiin, joukkovelkakirjoihin ja käteiseen. Vaihtoehtoiset rahastot voivat sijoittaa kiinteistöihin, lainoihin, hyödykkeisiin ja noteeraamattomiin arvopapereihin, kuten taiteeseen tai koruihin.

Vaihtoehtoisten rahastojen sijoitusstrategiat

Vaihtoehtoisia rahastoja käytetään yleisimmin salkunhajautusstrategioissa, koska vaihtoehtoisten sijoitusten tuotolla on tyypillisesti heikko korrelaatio laajojen markkinaindeksien, kuten S&P 500 -indeksin, kanssa. Joillakin vaihtoehtoisilla rahastoilla voi olla kohdennettuja sijoitusstrategioita, mikä tarkoittaa, että ne sijoittavat yhdelle alueelle, kuten hyödykkeisiin. Muut vaihtoehtoiset rahastot voivat sijoittaa useisiin vaihtoehtoisiin sijoituksiin.

Huomaa: Vaihtoehtoiset sijoitusrahastostrategiat ovat yleensä monimutkaisempia kuin tavanomaiset sijoitusrahastostrategiat.

Vaihtoehtoiset rahastot voivat esimerkiksi sijoittaa helposti ymmärrettäviin arvopapereihin, kuten johdannaisiin, valuuttoihin tai hätäobligaatioihin. Vaihtoehtoiset rahastot voivat myös pyrkiä saavuttamaan markkinakeskiarvoja korkeammat tuotot tai ne voivat pyrkiä saavuttamaan “markkinaneutraalin” tai “absoluuttisen tuoton” käyttämällä pitkien ja lyhyiden strategioiden yhdistelmää.

Ennen sijoittamista vaihtoehtoisiin rahastoihin

Tässä on joitain huomioitavia asioita ennen sijoittamista vaihtoehtoisiin rahastoihin:

Markkinariski

Koska vaihtoehtoiset rahastot sijoittavat ei-perinteisiin arvopapereihin, sijoittajien tulisi olla tietoisia siitä, että hintavaihtelut voivat olla suurempia kuin perinteiset arvopaperit, kuten osakkeet ja joukkovelkakirjat.

Kulut

Luonteensa vuoksi vaihtoehtoisilla rahastoilla on yleensä korkeammat kulut kuin useimmilla sijoitusrahastoilla ja ETF-rahastoilla. Esimerkiksi vaihtoehtoisten rahastojen hoitokustannukset voivat olla korkeat (yli 1,50%: n kulusuhde) laaja-alaisen tutkimuksen ja korkean kaupankäynnin (liikevaihdon) vuoksi verrattuna keskimäärin aktiivisesti hoidettuun sijoitusrahastoon.

Rakenne

Koska vaihtoehtoisilla rahastoilla ei tyypillisesti ole selkeää oikeudellista rakennetta, niiden salkkujen sisältö ei välttämättä aina ole selkeä sijoittajalle. Tee parhaasi tietääksesi rahaston tavoitteet ja osuudet. Sinun tulisi myös ymmärtää, mitkä omistukset ovat ja miten ne toimivat pääomamarkkinoilla. 

Rahoitusjohtaja

Koska suurinta osaa vaihtoehtoisista rahastoista hoidetaan aktiivisesti, on tärkeää tietää, kuka hallinnoi rahastoa. Varmista, että johtajalla on vuosien kokemus ja että hänellä on kokemusta harkitsemasi rahaston tuloksesta.

Suorituskykyhistoria

Aikaisempi tuotto ei takaa tulevia tuloksia, mutta se voi antaa sinulle käsityksen siitä, mitä voit odottaa rahastolta. Etsi vähintään viiden vuoden pitkäaikaista tuottoa ja vältä rahastoja, joilla on lyhyempi historia. Ole myös varovainen sijoittamalla vaihtoehtoisiin rahastoihin, joiden suorituskyky vaihtelee suuresti (äärimmäiset ylä- ja alamäet).

Minimi sijoitus

Monilla vaihtoehtoisilla rahastoilla on vähintään alkuinvestoinnit, kuten 10000 dollaria tai enemmän, tai ne saattavat edellyttää sijoittajalta vähintään miljoonan dollarin nettovarallisuutta ennen sijoittamista.

Bottom line on sijoittaminen vaihtoehtoisiin rahastoihin

Vaihtoehtoiset rahastot eivät ole kaikille sijoittajille. Niillä on tyypillisesti korkeampi markkinariski, korkeammat kulut ja korkeammat alkuinvestoinnit kuin keskimääräisellä sijoitusrahastolla tai ETF: llä. Sijoittajat, jotka haluavat hajauttaa, voivat saavuttaa samanlaisia ​​tuloksia rakentamalla salkun eri luokkiin, pääomaan ja varoihin kuuluvilla rahastoilla. Ne voivat myös hajautua painopistealueisiin, kuten teollisuuden aloihin.

Sijoittajat voivat myös valita sijoitusrahastoja tai ETF-rahastoja, jotka sisällyttävät vaihtoehtoisia arvopapereita tai strategioita salkkuihinsa. Vaikka vaihtoehtoiset rahastot eivät ole tarpeen hajauttamiseksi eikä niitä tarvita markkinoiden keskimääräisiä keskiarvoja korkeamman tuoton saavuttamiseksi, niitä voidaan käyttää oikein, jos sijoittaja käyttää varovaisuutta ja tekee tutkimuksensa ennen sijoittamista.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Sijoitusneuvojat hoitavat rahaa. He valitsevat rahoitusvarat – kuten osakkeet, joukkovelkakirjat ja sijoitusrahastot – ja ostavat, myyvät ja seuraavat niitä tililläsi sijoitustavoitteidesi mukaisesti. Sijoitusneuvojilla on yleensä harkintavalta tilisi suhteen: Antamalla heille heille annat heille yleisen valtuuden käydä kauppaa puolestasi kuulematta sinua ennen jokaista tapahtumaa.

Jotkut sijoitusneuvojat työskentelevät kokonaisvaltaisesti, tarkastelemalla kaikkia taloudellisen elämän osa-alueita ja laatien kattavan sijoitussuunnitelman – menettelyn, jota usein kutsutaan “varainhoidoksi”. Muilla sijoitusneuvojilla on kapeampi painopiste, kuten osinkoja maksavien osakkeiden tai kuntien joukkovelkakirjojen asiantuntemus. Varallisuudenhoitosijoitusneuvoja palkkaa kapeasti kohdennettuja sijoitusneuvojia asiakkaan salkun tiettyjen osien hoitamiseksi. Hän koordinoi heidän pyrkimyksiään toimien samalla asiakkaan kohdehenkilönä.

Sijoitusneuvojat vs. Taloudelliset suunnittelijat

Vaikka päällekkäisyyksiä onkin, sijoitusneuvonta eroaa taloudellisesta suunnittelusta. Taloussuunnittelijat käsittelevät esimerkiksi säästöjä ja budjetointia, asuntolainoja ja lainoja sekä henkivakuutuksia; Kun neuvoo sijoittamista, se on yleensä sijoitusrahastoja eikä tiettyjä arvopapereita. Jotkut rahoitussuunnittelijat voivat myös olla osakevälittäjiä ja pystyä käymään kauppaa asiakkaille. Mutta heillä on harvoin harkintavaltaa tiliä kohtaan.

Näiden kahden välinen ero hämärtyy usein, koska jotkut sijoitusneuvojat – etenkin varallisuudenhoitotyyppi – tarjoavat perustietoa taloudellisesta suunnittelusta ja muutamat tarjoavat kattavaa taloudellista suunnittelua sekä sijoitusneuvontaa. Kuten rahoitussuunnittelijat, sijoitusneuvojien on ymmärrettävä taloudelliset perustavoitteet ja vaadittava tietoa siitä, milloin sinun on käytettävä rahaa ja mihin käytät sitä. Heidän on kerättävä henkilökohtaisia ​​ja taloudellisia tietoja sinusta, ottaen aikaa ymmärtääksesi suvaitsevaisuutesi riskeihin, odotettu tuottoaste ja taloudellinen kykysi kokea mahdollisia sijoitustappioita.

Sijoitusneuvojan kanssa käsiteltävät aiheet

Varainhoitoon keskittynyt sijoitusneuvoja keskustelee erityiskysymyksistä portfolion jäsentämisen yhteydessä. Erityisesti hän saattaa kertoa sinulle:

• Mihin sijoittaa
• Ostetaanko osakkeita tai sijoitusrahastoja
• Jos sinun pitäisi sijoittaa indeksirahastoihin tai aktiivisesti hoidettuihin rahastoihin
• Mitkä sijoitukset käytetään eläketilisi sisällä
• Mitkä sijoitukset sinun tulisi omistaa eläketileillä
• Mitä riskejä kuhunkin sijoitukseen liittyy
• Mitä odotettavissa olevaa tuottoprosenttia saatat saada salkustasi
• Millaisia ​​verotettavia tuloja sijoituksesi tuottavat
• Kuinka voit järjestää investointeja verotettavan tulon vähentämiseksi
• Mitä veroja saat, kun ostat tai myyt sijoituksia

Kapeasti kohdennetut sijoitusneuvojat

Joskus saatat tarvita sijoitusneuvojan palveluja, joilla on tietyntyyppinen erikoisuus, toisin kuin yleisen varallisuuden hoidon näkökulmasta. Joitain esimerkkejä:

• Omistat paljon yrityksen osakkeita ja sinun on löydettävä joku, joka kirjoittaa optioita tai katettuja puheluita tähän osakkeeseen.
• Perit suuren osakesalkun tai joukkovelkakirjalainan ja sinun on löydettävä joku, joka auttaa sinua hallitsemaan näitä varoja tai myymään niitä.
• Haluat luoda joukkovelkakirjalainat eläketuloille ja sinun on löydettävä sijoitusneuvoja, joka on erikoistunut tämäntyyppisen salkun rakentamiseen.

Kuinka sijoitusneuvojat veloittavat

Suurin osa sijoitusneuvojista perii vuosimaksun, joka on prosenttiosuus puolestasi hoidetuista varoista. Tämä prosenttiosuus on yleensä suurempi pienemmissä salkkuissa ja kutistuu, kun salkut kasvavat. Yleinen vaihteluväli olisi 2 prosenttia vuodessa 100 000 dollarin tilillä, pienentäen 0,5 prosenttiin vuodessa tileillä, jotka ovat vähintään 5 miljoonaa dollaria.

Jotkin sijoitusneuvojat voivat periä omaisuudenhoitomaksujen sijaan tai niiden lisäksi jollakin seuraavista tavoista:

• Tunnin hinta
• Kiinteä maksu nykyisen salkun tarkistamisen loppuun saattamiseksi
• Neljännesvuosittainen tai vuotuinen säilytyspalkkio
• Yhdistelmä palkkioita

Pyydä sijoitusneuvojilta aina selkeä selvitys siitä, miten heille maksetaan korvauksia. Jokaisen sijoitusneuvojan on myös toimitettava sinulle ilmoitusasiakirja, joka on laadittu Securities and Exchange Commissionin (SEC) vaatimusten mukaisesti. Virallisesti kutsutaan yhtenäiseksi hakemukseksi sijoitusneuvojan rekisteröinnistä ja vapautetun raportointineuvojan raportista, ja se sisältää osan, joka tunnetaan nimellä ADV-lomake 2, joka paljastaa heidän korvauskaavansa ja mahdolliset eturistiriidat.

Bottom Line

Sijoitusneuvojien tyylit ja strategiat vaihtelevat suuresti. Yleensä neuvonantajan tulisi kuitenkin aina tarjota selkeä, helposti ymmärrettävä kuvaus perusrahanhallintatavastaan. Hän haluaa tietää, missä kaikki sijoituksesi ja tilisi ovat – myös ne, joita hän ei hallinnoi – niin, että salkku kokonaisuutena on järkevää, ei päällekkäistä eikä työskentelevää ristikkäistarkoituksessa muiden omistustesi ja omaisuutesi kanssa. Hän ei anna suosituksia, ennen kuin hän ymmärtää aikahorisontisi, kokemuksesi investoinneista, tavoitteesi ja suvaitsevaisuutesi sijoitusriskiin. Enemmän kuin todennäköistä, ellet ole asiakas, joka menestyy riskillä, hän ei ehdottaa, että laitat kaikki rahasi yhteen kapeasti kohdennettuun sijoitukseen, kuten Venezuelan öljykaivoon.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Jos elävät palkka-to-palkka, ilman suurta liikkumavaraa oman budjetin, saatat olettaa, että sijoittaminen ei vain ole jotain, voit tehdä juuri nyt.

Ja joissakin tapauksissa voi olla oikeassa. Joskus et todellakaan tarvitsee vain keskittyä maksaa laskuja, pitää ruokaa pöytään, ja saada budjetin järjestyksessä.

Mutta sinun ei tarvitse olla paljon rahaa Ennen sijoitusta. On olemassa useita tapoja päästä alkuun on tiukka budjetti, ja joka vähän voit säästää ja sijoittaa nyt tekee asiat helpompaa sinulle ruodussa.

Seuraavassa on muutamia tapoja päästä alkuun.

Keskittyä tärkeisiin asioihin

Suurin osa uutisista kuulit investoimalla keskittyy ja alamäkiä osakemarkkinoilla. Ja vaikka se voi varmasti olla viihdyttävää, totuus on, että ne ylä-ja alamäkiä ovat pitkälti merkityksetöntä, kun olet juuri aloittamassa.

On kaksi asiaa, jotka on väliä vaikka, ja molemmat lompakkoasi ja ahdistusta taso kiitos keskittyen niitä sen sijaan:

1. Säästöt korko : Mikään muu tekijä on vähänkin tärkeää kuin säästämistä. Investointi edes vähän nyt auttaa, ja löytää pieniä tapoja lisätä että säästöt ajan mennä paljon pidemmälle kuin yrittää opiskella tai aikaa osakemarkkinoilla.
2. Kustannukset : Hinta on yksi paras ennustaja sijoitusten tuleva tuotto, pienemmin kustannuksin johtaa paremman tuoton. Ja minimoimalla kustannuksia on erityisen tärkeää silloin, kun olet tiukka budjetti, koska pienetkin maksut voivat ottaa valtavan purema irti säästöjä.

Rakenna hätärahasto

Hätärahasto on yksinkertaisesti rahaa pidät säästötilille niille yllättäviä menoja elämä näyttää aina heittää tiesi.

Ja vaikka tämä ei ole teknisesti investointi siinä mielessä, että et ole sijoittamaan rahaa sijoitusrahastoihin, varastoja tai obligaatioita, on olemassa muutamia syitä, miksi se on hyvä ensimmäinen askel:

1. Se on investointi taloudellista turvallisuutta, ja turvallinen taloudellinen pohja helpottaa sijoittaa taloudellinen tulevaisuus.
2. Hyvä säästötiliin tulla ilman vähimmäissaldo tai panos vaatimukset, joten voit aloittaa minkä tahansa määrän dollareita.
3. Kun otetaan huomioon, että säästämisaste on paljon tärkeämpää kuin sijoitustuotto, et uhraa niin paljon kuin luulisi pitämällä rahaa pois markkinoilta.
4. Valmiudet rakentaa hätärahasto – nimittäin tehdä maksettava säännöllisesti ja antamalla rahaa kasvaa sitä koskettamatta – ovat taitoja, jotka auttavat sinua rakentamaan investointeja. Honing niitä nyt auttaa myöhemmin.

Panosta 401 (k)

Tässä kun pääsemme perinteisen pitkän aikavälin investointeja.

401 (k) – tai 403 (b) tai 457 joissakin tapauksissa – on eläkejärjestelmään tarjoamia työnantaja. Normaalisti edistävät määrätyn prosenttiosuuden jokaisen palkka ja valitse kokoelma sijoitusrahastojen jossa voit sijoittaa. Sinun maksut ovat yleensä verovähennyskelpoisia ja raha kasvaa verovapaan kunnes peruuttaa sen eläkkeelle.

On olemassa muutamia syitä, miksi 401 (k) on hyvä paikka aloittaa investoimalla kun olet tiukka budjetti:

• Se on helppo asentaa. Kaikki mitä sinun tarvitsee vain valita, kuinka paljon haluat osallistua ja olet hyvä mennä.
• Ei ole olemassa vähimmäisosuuteen vaatimuksia. Voit aloittaa osallistumalla niin vähän kuin haluat.
• Saatat saada työnantajan ottelu, joka voisi jopa kaksinkertainen kaikista vaikutuksista dollarin myötävaikutatte.
• Sinun maksut ovat verovähennyskelpoisia, mikä tarkoittaa, että osuma omaan käteen on pienempi kuin todellinen panos. Saatat jopa saada säästäjän luottoa, mikä asettaisi vielä enemmän rahaa takaisin lompakossa.

Edistää 401 (k) siihen pisteeseen asti, missä olet maxing työnantaja ottelu on ei-murskata lähtökohtana. Varsinkin kun olet tiukka budjetti, nämä ylimääräiset dollaria voi olla suuri ero.

Tämän lisäksi on syytä huomata, että jotkut 401 (k) s rasittavat kalliilla sijoitusvaihtoehtoja, jotka saattaisivat tehdä muita tilejä houkuttelevampi kuin seuraavaan vaiheeseen. Mistä pääsemmekin …

Aloita IRA

Jos sinulla ei ole eläkejärjestelmään töissä, tai jos työnantaja ei vastaa maksuja, voisitte harkita alkaen IRA sijaan.

IRA on yksinkertaisesti eläkkeelle huomioon, että avaat oman sijasta kautta työnantaja. Ja se on kaksi eri makua:

• Perinteiset IRA:  Lisäyksesi ovat verovähennyskelpoisia ja rahaa kasvaa verovapaita, mutta nostot eläkkeelle verotetaan.
• Roth IRA:  Lisäyksesi eivät ole verovähennyskelpoisia, mutta rahaa kasvaa vero-ilmainen ja voit peruuttaa sen verotonta eläkkeelle.

Vaikka on usein syitä käyttää jompaa kumpaa, meidän kannalta tässä kaikki asiat on, että ne ovat molemmat erittäin tapoja säästää ja sijoittaa. Temppu on löytää joka joka ei veloita paljon maksuja ja että ei ole vähimmäis- tilin saldo tai panos vaatimuksia.

Betterment voisi olla hyvä valinta, jos etsit helppo, edullinen tapa avata IRA ilman tilin minimivaatimuksia.

Maksaa velkansa

Kuin rakentaa hätärahasto, maksaa velkansa ei investointi tavalla kuin me yleensä ajatella investointeja.

Mutta jos tavoitteena on yksinkertaisesti saada irti muutaman dollarin sinulla on käytettävissä säästää, maksaa velkansa voisi olla paras vaihtoehto.

Ajattele sitä näin: Asiantuntijat näyttävät olevan yhtä mieltä siitä, 7%: sta 7,5% on kohtuullinen arvio pitkäaikaiseen osakemarkkinatuottojen. Mutta ne Tuottoja ei voida taata, tulee olemaan paljon ylä-ja alamäkiä matkan varrella, ja tasapainoisempi portfolion kuuluvat joukkovelkakirjalainat voi alentaa arvio 6%: sta 6,5%.

Toisaalta, jokainen ylimääräinen dollari laitat kohti velkaa ansaitset taattu tuotto nopeudella oman korkokulut. Operaattorin ylimääräinen dollari kohti luottokorttisi että laskuttaa 15% koron ansaitset 15% tuoton. Ylimääräinen dollari kohti opintolaina 6% korko ansaitset 6% tuoton.

Yksinkertaisesti sanottuna, maksaa pois suuren edun velka usein voit saada osakemarkkinoilla kaltaisia ​​tuottoja ilman kaikkia epävarmuutta. Jos se ei ole järkevä sijoitus, en tiedä mikä on.

Invest in Yourself

Oppia uusia taitoja. Neuvotella korotuksen työssä. Löytää tapoja ansaita tuloja puolella.

Nämä investoinnit itse yleensä vain maksavat aikaasi, mutta voi maksaa pois muodossa enemmän tuloja – mikä tarkoittaa sinun on enemmän rahaa käytettävissä säästää ja sijoittaa.

Ja koska säästöjä korko on tärkein osa investointisuunnitelma, tämä voi olla yksittäinen paras liikkua voit tehdä.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Making näitä virheitä saattaa huonontaa Sijoitusrahasto sijoitustuotot

Jos olet tyypillinen sijoitusrahaston sijoittaja, on olemassa ainakin viisi yhteistä virheitä, jotka voivat pettää jopa paras tarkoittavaa henkilölle, kun he koota salkussa. Keskittymällä välttää muutama, iso virheitä, saatat olla mahdollisuus päästä eläkkeelle satoja tuhansia tai jopa miljoonia dollareita vaurautta takia valtaa pahentaa. Useimmissa tapauksissa nämä temppuja voi jopa auttaa alentamaan riskiprofiili, joten se on todella kyse ottaa oma kakku ja syö sitä, too.

Haluan hetki käsitellä näitä viittä rahastosijoittamista virheitä, jotta voit välttää niitä omassa elämässä. Ainakin, jos he tekevät luulet ennen kuin sitoudut kovalla työllä ansaitut pääomaa, minä katsotte hyvin tehdystä työstä.

Rahastosijoittaminen virhe # 1: Unohtaminen TER

Tiedän omakohtaisesti, sijoitusasioihin ahkerasti laittaa osan niiden Paycheck osaksi salkun sijoitusrahastojen. Mutta jos kysyt heiltä, ​​kuinka paljon he maksavat keskinäisen rahastoyhtiön muodossa maksuja, luku sisältyy ns rahasto liikekulusuhde, he eivät voi kertoa. Tämä suhde on erittäin tärkeää sinulle. Olen kerran kirjoitti esseen että yksityiskohtainen miten kaksi rahastoa omistava lähes samaan salkkuun johtaisi huomattavasti eri varallisuuden sijoittajalle perusteella rahasto liikekulusuhde. Pääsääntöisesti, sinun pitäisi vain omissa rahastoissa pohjaan 10%: sta 20% kustannuksella suhde.

Syy tähän on yksinkertainen. Jokaisesta $ 1 Voit viettää hallinnointipalkkiot, olet $ 1 s vähemmän kunnossa oman investointi. Se on $ 1 s vähemmän tuottavaan osingot, korkotuotot ja myyntivoittoja. Ajan myötä näennäisesti pienet määrät voivat olla suuria vaikutteita lompakkoa.

Rahastosijoittaminen virhe # 2: unohtaminen Sales Kuormat

Sillä sijoitusrahaston sijoittaja, myynti kuormat ovat kaltoin.

Myyntiyhtiö kuormitus ei ole mitään muuta kuin komissiolle maksat, pois taskusta, että henkilö tai laitos, joka vakuuttunut voit ostaa rahasto! On olemassa kaikenlaisia ​​myynti kuormat – etu- kuormat, takana kuormat, laskennalliset kuormia.

Rahastosijoittaminen virhe # 3: ei tiedä mitä arvopapereihin Your Sijoitusrahasto omistaa

Jos omistat tusinan sijoitusrahastot, mutta ne kaikki omistavat samoihin varastot, joukkovelkakirjoja tai muita arvopapereita, et ole läheskään niin monipuolinen kuin luulet. Nykyään rahasto teollisuus on laajentunut siihen pisteeseen, että on olemassa sijoitusrahastoja mukana lähes jokaisessa strategiassa sekä konservatiiviset ja suorat rahapelit, että voit kuvitella. On jopa velkarahalla rahastoihin, jotka lyhyellä eri indeksit, kuten S & P 500 on 3-1 perusteella!

Rahastosijoittaminen virhe # 4: Ei Hyödynnämme Parempi Sijoitusrahasto osuusluokiksi

Monet sijoitusrahastot on useita osakelajien. Yksi suosittu rakenne liittyy eri osakkeiden, jotka tarjoavat alhaisemmat kustannukset korkeammat minimivaatimuksia. Mikä on keskinäinen rahasto osakelajin ?, selitin, kuinka yksi suurimmista indeksirahastoihin maailmassa on monia eri tasoilla, jotka menevät niin korkea pienin investointi $ 200 miljoonaa euroa.

Aina kun saada suuremman osuuden luokan, se voi joutua maksamaan (kirjaimellisesti) tutkia muuntaa tiloille siihen.

Rahastosijoittaminen virhe # 5: ei lue Keskinäinen Rahastoesite

Ennen kuin edes harkita sijoittamista sijoitusrahasto, sinun täytyy lukea esitteen. Tämä erityinen oikeudellinen asiakirja täsmennetään investoimalla strategia keskinäisen rahastoyhtiö käyttää sijoittaa rahasi, sekä monia muita tärkeitä yksityiskohtia.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Katsaus sijoittaminen joukkovelkakirjojen aloittelijoille

Yhdessä varastojen ja kiinteistöjen, obligaatioihin sijoittamiseen on yksi keskeisistä käsitteistä sinun täytyy ymmärtää, kun alkaa rakentaa salkun. Jos olet koskaan halunnut kysyä, “Mikä on sidos?” tai “Miten sijoittaa joukkovelkakirjoihin?” Tämä artikkeli on kirjoitettu erityisesti sinulle. Seuraavassa minuutin tai kaksi, aiot saada perustiedot yleiskuvan siitä, miten joukkovelkakirjoja työtä, joka (ja kuka) ne on myönnetty, perus vetovoima obligaatioihin sijoittamiseen, ja joissain suurissa näkökohtia sinun kannattaa tekijä mihin tahansa pääoman jakopäätöksen pitäisi päätät lisätä joukkovelkakirjoja tai vastaavia korkoinstrumentteihin omaan salkkuun.

Mikä on sidos?

Ensimmäinen asia on ensin: Mikä on sidos? Kuten olet oppinut Joukkovelkakirjalainat 101 – mitä ne ovat ja miten työ , sidos, perusmuodossaan, tavallinen vanilja sidos on eräänlainen laina. Sijoittaja ottaa rahansa ja väliaikaisesti lainaa sen liikkeeseenlaskijana. Vastineeksi, sijoittaja saa korkotuotot ennalta määrätyllä nopeudella (kuponkikorko) ja ennalta määrättyinä aikoina (kuponki päivämäärä). Sidos on viimeinen voimassaolopäivä (eräpäivä), jossa vaiheessa ilmoitetun nimellisarvo sidos on palautettava. Useimmissa tapauksissa, joissa on poikkeus olivat tietyt Yhdysvaltain hallituksen Säästöobligaatiot kuten sarjan EE Säästöobligaatiot, side lakkaa olemasta eräpäivänä.

Yksinkertaistettu esitys saattaa auttaa. Kuvitella The Coca-Cola Company halusi lainata $ 10 miljardin sijoittajia hankkimaan suuren teetä yritys Aasiassa. Se uskoo markkinoiden avulla se asettaa kuponkikorko 2,5% sen halutulle eräpäivänä, joka on 10 vuotta myöhemmin.

Se antaa jokaisen sidoksen nimellisarvoltaan $ 1000 ja lupaa maksaa suhteellinen osuus puolivuosittain. Kautta investointipankki, se lähestyy sijoittajia, jotka sijoittavat joukkovelkakirjoihin. Tällöin Coke on myytävä 10000000 velkakirjoja $ 1000 jokainen nostaa haluttuun $ 10000000000 ennen maksusta se kärsisi.

Kukin $ 1000 side tulee saamaan $ 25.00 arvoisen ostoksesi kanssa vuodessa korkoina. Koska korkojen maksaminen on puolivuosittain, se tulee saapua $ 12,50 kuuden kuukauden välein. Jos kaikki menee hyvin, lopussa 10 vuotta, alkuperäisen $ 1000 palautetaan eräpäivänä ja laina lakkautetaan. Jos milloin tahansa, koronmaksuksi tai nimellisarvo eräpäivänä ei saanut sijoittajan ajoissa, sidoksen sanotaan olevan oletuksena. Tämä voi aiheuttaa kaikenlaisia ​​korjaustoimenpiteitä velkakirjojen omistajat riippuen juridinen sopimus säätelevät joukkovelkakirjalaina. Tämä juridinen sopimus tunnetaan sidos indenture. Valitettavasti piensijoittajien joskus nämä asiakirjat hyvin vaikea saada, toisin kuin 10K tai vuosikertomuksen osuus varastossa. Välittäjä pitäisi pystyä auttamaan sinua jäljittää tarvittavien lupien hakemiseen minkä tahansa yksittäisen side että saaliit huomiota.

Mitkä ovat Erilaisia ​​Bonds sijoittaja voi hankkia?

Vaikka yksityiskohdista mitään erityisiä bond voi vaihdella villisti – lopussa päivä, side on oikeastaan ​​vain Sopimus laaditaan välillä Liikkeeseenlaskijan (lainanottaja) ja sijoittaja (lainanantaja) joten kaikki säännös, johon he voivat sopia voitaisiin teoriassa ottaa joukkovelkakirjalainan indenture – tiettyihin tavallisiin tulli ja kuviot on syntynyt ajan mittaan.

• Sovereign valtionlainat  – Nämä ovat joukkovelkakirjalainoihin suvereenien valtioiden. Yhdysvalloissa, tämä olisi asioita, kuten Yhdysvaltain valtion velkasitoumukset, joukkovelkakirjat ja muistiinpanot, jotka ovat tukena koko luottamus ja vakuudet maassa, mukaan lukien verotusvallalla saavuttaakseen sen perustuslain tarvitaan velvoitteensa. Lisäksi itsenäiset hallitukset usein antaa erityisiä tyyppisiä joukkovelkakirjojen ohella niiden ensisijainen velvoitteista. Virasto joukkovelkakirjat, jotka on antanut valtion virastojen, usein jonkin erityistehtävän toimeksianto ja vaikka nauttia olettamus on suojapaperi hallitus itse, tarjoavat usein korkeampi tuotto. Samoin Säästöobligaatiot, josta olemme jo keskustelleet, voi olla erityisen kiinnostavaa oikeissa olosuhteissa; esimerkiksi I-sarjan Säästöobligaatiot kun inflaatio on riski. Jos olet Yhdysvaltain kansalainen, jolla on suuri kassavarojaan huomattavasti suurempi FDIC vakuutusvaatimuksia, ainoa hyväksyttävä parkkipaikka varat on TreasuryDirect tilin. Pääsääntöisesti, on parasta välttää investoimalla ulkomaisiin obligaatioihin.
• Kuntaobligaatioita  – Nämä ovat liikkeeseen laskemia joukkovelkakirjoja valtion ja paikallishallinnon. Yhdysvalloissa, kunnallisia obligaatioita ovat usein verovapaita saavuttamaan kaksi asiaa. Ensinnäkin se mahdollistaa kunta nauttia alemmalla korolla kuin se muutoin olisi maksettava (verrata kunnallinen sidoksen verotettavaa side, sinun täytyy laskea verotettavan vastaava tuotto, joka on selitetty artikkelissa liittyy aiemmin tässä kappaleessa) , keventää vapauttaa enemmän rahaa muihin tärkeisiin syitä. Toiseksi se kannustaa sijoittajia kansalaistoimintaan parantavia hankkeita sivilisaation kuten rahoitus tiet, sillat, koulut, sairaalat, ja enemmän. On olemassa monia erilaisia tapoja karsia mahdollisesti vaarallisia kunnallisia obligaatioita. Haluat myös varmistaa, et koskaan laittaa Kuntaobligaatioiden oman Roth IRA.
• Yrityslainat  – Nämä ovat yritysten liikkeeseen laskemat joukkolainat, kumppanuudet, osakeyhtiöiden, ja muut kaupalliset yritykset. Yrityslainat tarjoavat usein korkeampi tuotto kuin muita joukkovelkakirjoja, mutta verolainsäädännön ei suosi niitä. Onnistunut sijoittaja voi joutua maksamaan 40%: sta 50% hänen koko korkotuotot Liittovaltion, osavaltion ja paikalliset hallitukset muodossa verojen, mikä tekee niistä paljon vähemmän houkuttelevaksi ellei jonkinlainen porsaanreikä tai vapautusta voidaan hyödyntää. Esimerkiksi oikeissa olosuhteissa, yrityslainoihin saattaa olla houkutteleva vaihtoehto hankinnan sisällä SEP-IRA, varsinkin kun ne voidaan hankkia paljon vähemmän kuin niiden todellinen arvo johtuu massa selvitystilaan markkinoilla paniikkiin, kuten se, joka tapahtui vuonna 2009.

Mitkä ovat tärkeimmät riskit obligaatioihin sijoittamiseen?

Vaikka kaukana tyhjentävästi, muutamia tärkeimpiä sijoittamiseen liittyviä riskejä ovat ovat:

• Luottoriski  – Luottoriskillä tarkoitetaan todennäköisyyttä ei vastaanottamisesta luvattu tai koron klo takaa sopimuksella kuluessa johtuen liikkeeseenlaskijan kyvytön tai haluton jakaa sen sinulle. Luottoriski usein hallitaan lajittelemalla joukkovelkakirjoja kahteen pääryhmään – investment grade -lainat ja roskalainat. Absoluuttinen korkein investointitaso sidos on Triple AAA side. Lähes kaikissa tilanteissa, korkeampi lainan luokitus, sitä pienempi mahdollisuus oletuksena, joten alhaisempi korko omistaja saa muut sijoittajat ovat valmiita maksamaan korkeampaa hintaa isompi turvaverkkoa mitattuna tunnusluvut kuten kuinka monta kertaa kiinteiden velvoitteet katetaan netto- tulokseen ja kassavirtaan tai korkokate.
• Inflaatio Riski  – On aina mahdollista, että hallitus säätää politiikkaa, tahallaan tai tahattomasti, että johtaa laajoihin inflaatioon. Ellet omista vaihtuvakorkoista sidosta tai sidoksen itse on jonkinlainen sisäänrakennettu suojaus, korkea inflaatio voi tuhota ostovoimaansa saatat elää maailmassa, jossa hinnat perushyödykkeiden ja palvelut ovat paljon suuremmat kuin odotit mennessä saat pääasiallinen palautetaan sinulle.
• Likviditeettiriski  – sidokset voivat olla paljon vähemmän nestettä kuin useimmat suuret blue chip varastot. Tämä tarkoittaa, että kun hankittu, voi olla vaikeaa aikaa myi niitä alkuun dollari. Tämä on yksi syy on lähes aina parasta rajoittaa osto yksittäisistä osakkeista oman salkun joukkovelkakirjoja aiot pitää eräpäivään asti. Tarjota tosielämän esimerkki, olen viime aikoina työskennellyt auttaa jotakuta myymään joitakin joukkovelkakirjoja suuren tavaratalon Yhdysvalloissa, jotka on tarkoitus erääntyä 2027. Lainaa hinnoiteltu $ +117,50 tuolloin. Teimme puhelun bond desk – et voi vaihtaa useimmat joukkovelkakirjat verkossa – ja he ojensi hintatarjouspyyntöä meille. Paras joku oli halukas tarjoamaan oli $ +110,50. Tämä henkilö päättivät pitää joukkovelkakirjojen sijaan, osa heidän kanssaan, mutta se ei ole epätavallista kohdata tällainen ristiriita lainattu joukkovelkakirjalainan arvo hetkenä hyvänsä ja mitä voit  itse  saada sitä; ero tunnetaan bond levitä, mikä voi vahingoittaa sijoittajia, jos ne eivät ole varovaisia. Se on melkein aina parasta vaihtaa joukkovelkakirjoja suuremmissa lohkoissa juuri tästä syystä, koska saat paremman tarjouksia laitoksista.
• Jälleensijoitusriskille  – Kun sijoitat side, tiedät, että se on todennäköisesti aio lähettää sinulle korkotuotot säännöllisesti (noin joukkovelkakirjoja, joka tunnetaan nimellä nollakuponkilainoja, eivät jaa korkotuottoa muodossa tarkastuksia tai tilisiirron mutta sen sijaan , lasketaan liikkeeseen nimenomaan lasketun alennuksen par ja kypsiä nimellisarvostaan kanssa edun tehokkaan voidaan katsoa olevan vastuussa tarkastelujakson aikana ja maksettu kerralla kun maturiteetti saapuu). On olemassa vaara tässä kuitenkin, että et voi ennustaa etukäteen tarkka nopeus, jolla voit sijoittamaan rahaa. Jos korot ovat laskeneet huomattavasti, sinun täytyy laittaa tuoreita korkotuotot työskennellä joukkovelkakirjoihin tuottavat alhaisemmat tuotot kuin olit nauttinut.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Ellei olet onni syntyä kanssa tuhlari rahastoon, sinun täytyy tehdä rahaa hyvinä vanhanaikainen tapa – työtä sen puolesta . Mutta ymmärtää  miten  rahaa tehdään voi antaa sinulle hyötyä. On neljä perus tapoja ansaita rahaa. Ja nämä strategiat voisivat auttaa rakentamaan omaisuuksia.

1. rahan puutteesta Myynnin Your Time

Tämä on tulonlähde että keskimmäinen ja alempien luokkien tärkeimmiksi.

Se on rahaa saat myydä aikaasi työnantajalle. Se on usein edustettuina palkkaa tai palkat. Sinun usein kuulee hyvää tarkoittava vanhemmat kertovat lapsilleen löytää ”hyvää työtä”, mieluiten ”etuja”.

Korko saat oman riippuu miten harvinaista ja kysynnän taitosi ovat yhteiskunnalle. Lahjakas aivokirurgi, esimerkiksi voi periä miljoonia dollareita vuodessa, koska ei yksinkertaisesti ole paljon miehiä tai naisia, jotka voivat tehdä työtä. Joku, joka työntää kärryt alennuksella jälleenmyyjä ansaitsee vähemmän ole, koska ne ovat kaikki yhtä luonnostaan ​​arvokas ihmisenä, mutta koska käytännössä kuka tahansa terveenä voi työntää kärryä, aiheuttaen valtavan tarjonta potentiaalisten työntekijöiden ajaa alas palkkoja.

Ansaita enemmän rahaa, sinun on panostettava itse ja nopeuden parantamiseksi voi ladata, työtunteja, tai näiden kahden yhdistelmä. Tämän tyyppinen tuloista on kaikkein tyrannimainen muodossa ansaita elantonsa, koska vain tuottaa rahaa, kun aktiivisesti laboring.

Loistava asianajaja voi ansaita miljoonia dollareita vuodessa, mutta hän ei voi jatkaa elää asianajokulut, jos hän ei toimi. Se voi olla hyvin jos rakastaa työtäsi, mutta useimmiten muitakin asioita he mieluummin olla tekemässä.

2. Korkotuotot lainaraha

Tämäntyyppinen tuloista tulee rahaa lainanottajien maksaa sinulle ”vuokraa” oman pääoman (termi pääomalla tarkoitetaan rahaa olet varattu investointeja varten, kuulet se käytti paljon Wall Street).

Kun ostat talletustodistusta pankissa esimerkiksi olet lainata rahaa pankkiin vastineeksi ennalta määritetyn tuoton, tyypillisesti muutaman prosentin vuodessa. Pankki vie rahat “vuokraa” teiltä ja lainaa sitä suuremmalla nopeudella, pussittamalla ero. (Niille teistä, jotka ovat uteliaita, tästä syystä tuottokäyrä on niin tärkeä. Se on suhde lyhyen aikavälin ja pitkän aikavälin hinnat. Mitä jyrkempi tuottokäyrä, sitä enemmän rahaa pankista voi tehdä siitä, että todistus talletus tai säästötilille olet heidän kanssaan.)

Esimerkkinä korkotuottojen: Isoäitini lainaa rahaa ihmisille, jotka haluavat ostaa talon mutta joilla on huono luotto ja eivät pysty ohittamaan asuntolaina perinteisten kanavien kautta. Ne ostaa kiinteistön ja hän lainojen heille rahaa rahoittaa osto, lataaminen 13 prosentin korko. Tyypillisen $ 150,000 laina, hän saa $ 19500 vuodessa korkotuloja, tai $ 1625 per kuukausi. Pohjimmiltaan rahansa menee ulos ja työskentelevät hänelle.

3. Osinkotuotot voittoja omistamille yrityksille

Tämä edustaa osuutta voitoista yhtiö, jossa olet ostanut investointi.

Jos omistat 50 prosenttia limonadi seistä ja yhtiön liikevaihto oli $ 1000 kustannuksiin $ 500 ja $ 500 jäljellä voittoa, osuutesi voitosta olisi $ 250 (koska omistus 50 prosenttia osakkeista on oikeutettu saamaan 50 prosenttia tuloksesta). Että rahaa maksetaan sinulle kuin ”leikata” ansioista. Hyvä sijoitus on sellainen, jossa yritys ansaitsee enemmän vuosi vuodelta, mikä lisää määrä rahaa, joka lähetetään sinulle säännöllisesti.

Aivan kuten korkotuotot, ydin osinkotulo on, että rahasi menevät ulos ja kunnossa. On joitakin muotoja työvoiman kuitenkin, että voidaan sisällyttää tähän luokkaan. Myyntimies joka ansaitsee provisiot toistuvia tilauksia vähän tai ei lainkaan työtä, itse asiassa, yrityksen johtaminen. Niin, sekin on mies, joka rekisteröi uusi patentti ja ansaitsee rojalteja sitä tai lauluntekijä, joka ansaitsee rahaa, kun tallennuksen tähden valita hänen laulu uutta yhteistä.

Ne tuottavat voittoja toistuva ”myymistä” niiden idea tai omaisuutta, joten se ei ole erilainen kuin Wal-Mart tai Target myy pyykinpesuainetta.

Esimerkkinä osinkotuottoja: Isoäitini omistaa myös noin vuokra-asuntojen. Hän ostaa kiinteistön ja sitten lataa vuokralaisten rahaa elää hänen taloa. Näissä tapauksissa hänen vuokraustoimintaa on tuottaa voittoa yhtä koko vuokraa hän saa vähennettynä kulut, kuten huolto ja päivitykset ominaisuuksista. Lopussa vuonna, kun hän ottaa rahat ulos liiketoiminnan, näitä voittoja edustavat osinkotuottoja.

Saat kehittyneempi käsitys osinkojen lukea kaiken Osingot. Se selittää kirjaimellisesti kaikkea mitä ikinä tarvitsee tietää osinkoja, mitä ne ovat, miten ne maksetaan, ja paljon muuta.

4. Luovutusvoitot Tulot

Tämäntyyppinen tulonkerryttämisaikoja kun ostat investointi- tai hyödykkeen yhden hinnalla ja myydä se toiselle, korkeampi hinta, voittoa. Palaamalla esimerkki limonadi seistä, jos ostit 50 prosentin osuuden liiketoimintaa $ 2.000 myi sen $ 5000 $ 3,000 ero olisi edustaa myyntivoiton.

Sillä ei ole väliä, jos puhut taloa, harvinaisia ​​maalauksia, timantit, mustekynät, yritykset, huonekaluja, Kanadan Gold Maple Leaf kolikoita, varastot, joukkovelkakirjalainat, sijoitusrahastot tai avaamaton hyvässä kunnossa Barbie-, jos ostat sen yhdessä hinta ja myydä sitä toisen voitto, joka johtaa tunnetaan myyntivoitto (jos olet menettänyt rahaa tapahtuma, se tunnetaan pääoman vähenemistä). Viime vuosina monet amerikkalaiset löydetty elintaso keinotekoisesti aikana asuntomarkkinoiden voimakas kasvu, koska myyntivoittoja, jotka johtivat kodeistaan ​​arvostaa arvo oli tulonlähde, että heidän mielestään jatkuisi loputtomiin.

Palataan isoäitini, jos hän myisi yhden vuokratalojen hän osti $ 80.000 ostaja, joka oli valmis maksamaan $ 120000 niin $ 40000 hintaerosta hänen myyntivoiton.

Edut käyttäminen Kaikki 4 tulonlähteitä salkkusi

Kuten portfolio (sanaa käytetään kuvaamaan kaikki varat omistat) kasvaa, löydät itsesi ansaita koko neljän tyyppisiä sijoitustuotot. Pidemmälle edenneessä artikkelin otsikolla miten hyödyntää Berkshire Hathaway Malli omassa elämässä, selitän miten salaisuus tosi taloudellinen riippumattomuus on työskennellä ahkerasti rakentaa kokoelma ”käteisellä generaattorit”, joka tuo valtavia määriä jälkimmäisen kolmenlaisia sijoitustuotot – korot, osinko ja pääoman voittoja.

Syyt ovat useita ja ne sisältävät:

• Rahaa tehdään myymällä aikaa (palkka ja palkat) usein verotetaan huomattavasti korkeammat kuin muiden tulojen kuin käsitelty laajasti suurimmat Investment Enemy – palkkaveroa ja kaikki tuloja ei ole luotu yhtä. Todellisuus on, jos voit tehdä $ 5000 osinkotuottoja, olet todennäköisesti maksaa vain $ 750 verojen, kun taas jos olit itsenäisenä ammatinharjoittajana putkimies ja meni ulos ja ansaitsi $ 5000 kovalla työllä, kun ennakonpidätykset, liittovaltion verot, valtion verot ja muut maksut, sinun todennäköisesti joutuvat maksamaan yli $ 2000.
• On vain 24 tuntia vuorokaudessa. Näin voit vain työskennellä niin monta tuntia. Jossain vaiheessa tulee fyysisesti mahdotonta myydä enemmän aikaa, koska hyvin, loppui aika! Voit aina nostamaan ansaitset kehittämällä harvinaisia ​​taitoja, jotka ovat suuri kysyntä, koska meillä on jo keskusteltu. Korkoineen osinko, ja myyntivoittoja ei käytännössä ole rajoja, kuinka paljon voit ansaita. Jos joka vuosi, sinun kasa rahasi takaisin kasvavia näistä lähteistä, voit löytää itsesi ansaita miljoonia dollareita vuodessa muutaman vuosikymmenen kuluttua.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.